خلاصة:
درماندگی مالی بانکها و شرکتهای دولتی و خصوصی مسالهای جدی برای حیات اقتصادی کشورها است. هزینههای فردی و اجتماعی درماندگی مالی، مساله پیشبینی درماندگی مالی را برای خیلی از مدیران، بانکها، سرمایهگذاران، سیاستگذاران و حسابرسان به عنوان یک مساله مهم مطرح کرده است. با توجه به توسعهی شرکتها، افزایش فعالیتهای اقتصادی، شدت گرفتن رقابت و چرخههای تورم و رکود در دهههای اخیر، تعداد شرکتهای درماندهی مالی و اهمیت درماندگی رو به افزایش است. مسئلهی ورشکستگی و درماندگی مالی همواره مسئلهای درخور تامل بودهاست. بنابراین، بررسی علل پدیدآوردندهی درماندگی از نظر مالی و ارزیابی درماندگی مالی به کمک الگوهای رایج از اهمیت بالایی برخوردار است.در این تحقیق به مدلسازی درماندگی مالی با استفاده از روش پویایی سیستم پرداخته شدهاست. بدین منظور ابتدا عوامل موثر بر درماندگی مالی پس از مطالعهی ادبیات تحقیق شناسایی شدند و با استفاده از نظر خبرگان، از میان این عوامل مهم-ترین آنها انتخاب شدند. در ادامه با استفاده از مولفههای شناسایی شده، نمودار علی- معلولی توسعه پیدا کرده و براساس نمودار علی- معلولی، نمودار جریان توسعه داده شد. با استفاده از مدل جریان سناریوهایی مطرح شد.
Financial distress of banks and public and private companies is a serious issue for the economies of the countries. The individual and social costs of financial distress have raised the problem of financial distress for many managers, banks, investors, policy-makers and auditors as a major issue. Due to the development of companies, increasing economic activity, intensifying competition and cycles of inflation and recession in recent decades, the number of financially distress companies and the importance of helplessness is increasing. The issue of bankruptcy and financial distress has always been a matter of concern. Therefore, it is very important to study the causes of financial distress and evaluate financial distress with the help of common models.In this research, financial distress is modeled using the system dynamics method. For this purpose, the factors affecting financial distress were first identified after studying the research literature and using the opinion of experts, the most important of these factors were selected. Then, using the identified components, the causal diagram was developed and based on the causal diagram, the flow diagram was developed. Scenarios were proposed using the flow model.
ملخص الجهاز:
کمبود منابع از یک سو و از طـرف دیگر ضعف مدیریت در بکارگیری منابع موجود و همچنین وضعیت نـا بـه سـامان اقتصـادی کشورها از جمله عواملی هستند که باعث می شوند برخی از این شرکتها نتواننـد بـه موقـع بـه تعهدات خود عمل نموده و بنابراین در آستانه حـذف از ایـن رقابـت قـرار بگیرنـد از ایـن رو بسیاری از پژوهشگران از جمله با توجه به نسبت های مـالی شـرکت هـا و سـایر متغیـر هـای موجود در صورتهای مالی الگوهایی را برای بررسی درماندگی مالی شـرکتها ارائـه نمودنـد تـا وضعیت شرکت را در مراحل مختلف درمانـدگی مـالی تشـخیص و از اتـلاف منـابع موجـود شرکت جلوگیری کرده و یا به تجدید ساختار در مدیریت خود بپردازند، تا همچنان بتوانند بـه رقابت ادامه داده و به تداوم فعالیت بپردازند.
بنابراین با گسترش روز افزون شرکت های سهامی و پدیدار شدن بحران های مالی شدید در ابعاد خرد وکلان اقتصادی ، مالکان و ذینفعان بنگاه ها به دنبال ایجاد پوششی برای مصون کردن خود در مقابل این گونه مخاطرات بـوده انـد و ایـن موضوع آنها را به استفاده از مدل های پیش بینی کننده بـرای ارزیـابی تـوان مـالی شـرکت هـا حساس و آگاه نموده است .
منصـورفر و همکاران (١٣٩٥) به بررسی اثر تعدیل گر کیفیت سود در پیش بینی درماندگی مالی شرکت های پذیرفته شده بورس اوراق بهادار تهران پرداخته اند.
طراحی مدل ریاضی مبتنی بـر جریـان هـای نقدی برای پیش بینی درماندگی مالی شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران .
A System Dynamics modeling framework for the strategic supply chain management of food chains, Journal of food Engineering, 70, 351- 364.