خلاصة:
پژوهش حاضر در پی ردیابی تاثیر کیفیت گزارشگری مالی بر ظرفیت وام گیری شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران می باشد. در مسیر انجام پژوهش نمونه ای مشتمل بر 130 شرکت پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران در طی سال های 1395 1391 با روش حذف سیستماتیک انتخاب و با کمک آزمون رگرسیون خطی چندگانه مبتنی بر روش - داده های تلفیقی فرضیه تحقیق آزمون شد. در راستای سنجش ظرفیت وام گیری ( به عنوان متغیر وابسته تحقیق ) از مدل قبلا توسعه داده شده به وسیله فرانک گویال(2009 ) و برای ارزیابی کیفیت گزارشگری مالی )متغیر مستقل تحقیق) از ( از مدل فرانسیس و همکاران ( 2005 ) بهره گرفته شده است. نتیجه حاصل از آزمون فرضیه آشکار ساخت کیفیت گزارشگری
مالی بر ظرفیت وام گیری شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تاثیر مثبت و معنادار دارد. به عبارت دیگر شرکت هایی با کیفیت گزارشگری مالی بهتر ظرفیت وام گیری بالاتری نیز دارا هستند. این یافته در انطباق با یافته قبلی بالاک ریشنان وهمکاران( 2014 )است که نشان دادند شرکت ها برای کاهش هزینه های تامین مالی اقدام به گزارشگری با کیفیت تر می نمایند.
ملخص الجهاز:
نتیجه حاصل از آزمون فرضیه آشکار ساخت کیفیت گزارشگری مالی بر ظرفیت و ام گیری شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تأثیر مثبت و معنادار دارد.
4- روش شناسی و قلمرو و جامعه و نمونه تحقیق با توجه به اینکه پژوهش حاضر در پی استفاده از یافته های حوزه حسابداری و مدیریت مالی در تدوین جایگاه و میزان ظرفیت و ام گیری شرکتها می باشد از این رو در زمره تحقیقات کاربردی قرار میگیرد.
جدول شماره(2):آزمون ناهمسانی واریانس نام آزمون آماره آزمون درجه آزادی (df) احتمال (Prob) نتيجه آزمون بارتلت (Bartlett) 37658/1 3 7339/0 ناهمسانی واریانس وجود ندارد به منظور انتخاب الگوی مناسب برای مدل رگرسیونی ظرفیت و ام گیری (متغیر وابسته) و همچنین مدل پژوهش ابتدا با استفاده از آزمونF لیمر به انتخاب مدل داده هاي تلفيقی در برابر مدل داده هاي تابلویی پرداخته شده است فرضیه H0 این آزمون بیانگر آن است که مقاطع مورد بررسی همگن میباشد و استفاده از داده های تلفیقی(Pooling) مناسب تر است.
نتایج آزمون Fلیمر برای مدل اصلی پژوهش نیز حاکی از آن است که احتمال آماره کمتر از سطح خطای 05/0 است و بنابراین مقاطع مورد بررسی همگن نبوده لذا استفاده از روش داده های تابلویی مناسب تر بوده و نتايج آزمون هاسمن نشان مي دهد که احتمال آماره آزمون بیشتر از سطح خطای 05/0 است و حاکي از دليل کافي براي رد فرضيه H0 آزمون مبنی بر استفاده از الگوی اثرات تصادفی نمی باشد.