Abstract:
تورم، همواره به عنوان یک معضل اقتصادی شناخته و راهکارهایی برای کنترل آن بیان شده است. یکی از راه های کنترل تورم، تولید است. با وجود این که گفته می شود: افزایش تولید، کاهش تورم را به دنبال دارد، مطالعه حاضر به دنبال پاسخ به این سئوال است: در صورتی که تورم و تولید، از یک روند متلاطم پیروی کنند، چه تاثیری بر تورم و رشد تولید خواهند گذاشت؟ بدین منظور از داده های فصلی تولید ناخالص داخلی و شاخص قیمت مصرف کننده طی دوره زمانی بهار 1354تا تابستان 1387 و مدل خود همبسته واریانس ناهمسانی شرطی تعمیم یافته نمایی (EGARCH) استفاده شده است. نتایج این مطالعه نشان می دهد نرخ رشد تولید و نرخ تورم از فرآیند خود همبسته واریانس ناهمسانی شرطی (ARCH) تبعیت می کنند. هم چنین تلاطم تورم و تولید منجر به افزایش نرخ تورم شده و تلاطم تولید موجب افزایش رشد تولید می شود و این فرضیه که تلاطم تورم اثر کاهشی بر نرخ رشد تولید دارد، پذیرفته نمی شود.
Inflation has always been an economic problem and different solutions have been proposed to control it. Although it is said that “higher output lowers inflation rate” but it is true when other factors are constant. This study searches the answer to the following question: “what is the effect of inflation rate and output in a case that inflation rate and output growth has a volatility trend?”
To this aim we use seasonal data on Iran’s gross domestic product and consumer price index from spring 1975 to summer 2008 and an exponential generalised autoregressive conditional heteroskedasticity (EGARCH) model to show volatility the variables.
The results of this study show that there is an autoregressive conditional heteroskedasticity (ARCH) process in the output growth and inflation rate. We also find that the inflation rate and output volatility increase Inflation rate and the output volatility higher output growth. The hypothesis that the inflation rate volatility lowers output growth can not be accepted.
Machine summary:
"برای این منظور، ابتدا با انجام آزمـون ناهمسـانی بـه وجـود ARCH در جزء اخلال سری ها پی برده ایم که نتایج حاصل از این آزمون در جدول ٣ آمده است : جدول ٣: نتایج حاصل از آزمون وجود ARCH آماره محاسباتی نرخ تورم رشد تولید مقدار آماره F 16/3210 8/2880 ضریب R٢(Obs*) 14/6671 7/8842 سطح معنی داری (F) سطح معنی داری R٢(Obs*) 0/0000 0/0001 0/0047 0/0049 منبع : محاسبات محقق با توجه به نتایج حاصل از جدول ٣، می توان به وجود واریـانس شـرطی ناهمسـانی در داده هـای نرخ تورم و رشد تولید پی برد؛ بنابراین می توان از مدل های TARCH بـرای تخمـین ایـن سـری هـا استفاده کرد.
تاثیرتلاطم تولید و تورم بر نرخ تورم برای بررسی تاثیر همزمان تلاطم تولید و تورم بر نرخ تورم ، ابتدا تلاطم تولید ( واریانس شرطی تولید که با استفاده از مدل EGARCH به دست می آید ) را محاسبه و به عنوان یک متغیـر مسـتقل 1 در نظــر گرفتــه ، آن را وارد معادلــه میــانگین نــرخ تــورم کــرده و ســپس معادلــه ی نــرخ تــورم (EGARCH-M) برآورد می شود، که نتایج حاصل از رگرسیون در جدول ٥ آمده است : جدول ٥: تاثیر تلاطم تولید و تورم بر نرخ تورم (رجوع شود به تصویر صفحه) منبع : محاسبات محقق تلاطم تورم (در سطح معنی داری ٦ درصد) و تلاطـم تولیـد، هـر دو بـر نـرخ تـورم تاثیرگـذار هستند، به این دلیل که ضرایب این دو، متغیر از لحاظ آماری ، معنی دار شده اند.
نتیجه گیری در مطالعه ی حاضر تاثیر تلاطم تولید و تورم بر نرخ تورم و رشد تولید، بـا اسـتفاده از داده هـای فصلی متغیرهای تولید ناخالص داخلی و شاخص قیمت مصرف کننده ، طی دوره زمانی بهـار ١٣٥٤ تا تابستان ١٣٨٧ و با استفاده از مدل های خود همبسته واریانس ناهمسانی شرطی (ARCH)، بررسـی شد و نتایج زیر به دست آمد: ١."