Abstract:
در این مقاله با استفاده از یک الگوی کلا ن سنجی بیزین به بررسی کانال های انتقال شوک های واقعی، مالی و اسمی به ترازنامه یکی از بانک های خصوصی کشور می پردازیم. الگوی اتورگرسیوبرداری بیزین با پارامترهای زمان وابسته ( BVARTVP )شامل متغیرهای رشد تولید ناخالص داخلی، نرخ ارز، نرخ تورم و رشد پایه پولی است. نتایج ناشی از برهم کنش تغییرات در بخش اقتصاد کلان با توجه به در نظر گرفتن مکانیزم های انتقال به صورت های مالی بانک شامل ترازنامه و سود و زیان منتقل می شود. با استخراج سناریوی بدبینانه برای یکی از متغیرهای کلان به عنوان متغیر هدف (نرخ ارز)، اثر شوک های ناشی از این متغیر را بر نرخ کفایت سرمایه بانک بررسی کردیم.
Machine summary:
با توجه به سابقه موجود در واحد مدیریت ریسک بانک کارآفرین برای پیادهسازی آزمـون تنش از سال ١٣٨٧ تاکنون از این رویکرد به عنوان یکی از مهم تـرین ابزارهـای کـاربردی بـه منظور پیش بینی، سناریوسـازی و سـرانجام جلـوگیری، کـاهش احتمـال وقـوع شـوکهـای ناگهانی و بهبود جریان تخصیص منابع مالی در این بانک مورد توجه قرار گرفته است .
در بخـش چهارم با معرفی الگوهای جدید کلانسنجی بیزین بـه اسـتخراج سـناریوهای بدبینانـه بـرای یکی از متغیرهای کلان پرداخته ایم و سرانجام در بخش های آخر نتایج ایـن سناریوسـازی بـر نسبت کفایت سرمایه بانک ارائه شده است .
(به تصویر صفحه مراجعه شود) -4 علاوه بر آن ، براساس آخرین اطلاعات موجود ١ میزان تسهیلات اعطایی شبکه بـانکی در ١٢ ماهه سال ١٣٩٣ نسبت به سال گذشته دارای افزایش ٥/٤٤ درصدی بوده اسـت ، که با توجه به رشد اندک منابع بانک ها موجب فشار بیشـتر بـر شـبکه بـانکی و کـاهش نسبت های سلامت مالی میشود.
1 Bayes’ Theorem 2inverse law of probability (به تصویر صفحه مراجعه شود) یادآور میشود که این الگوی ساختاری با ضرایب وابسته به زمان برای متغیرهای اقتصـاد کلان تولید ناخالص داخلـی، نـرخ ارز، نقـدینگی و تـورم بـرای دوره زمـانی ١٣٧٠:١ تـا ١٣٩٣:٤ به صورت فصلی تخمین زده شده است .
Macroeconomic Shocks: Applications to Stress Testing under Data Restricted Environment,s International Monetary Fund Working Paper 06/283.