Abstract:
هدف: صورتهای مالی حسابرسیشده، مهمترین منبع اطلاعاتی سرمایهگذاران است. بنابراین تعیین حقالزحمه حسابرسی با تصمیم مدیریت شرکت، اهمیت ویژهای دارد. مدیریت نیز دارای ویژگیهایی است که در مذاکره برای حقالزحمه حسابرسی مورد توجه است. هدف پژوهش، بررسی تاثیر توانایی مدیران و سازوکارهای حاکمیت شرکتی بر رابطه بین بیشاعتمادی مدیریتی و حقالزحمه حسابرسی است.
روش: با جمعآوری دادههای 124 شرکت پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران و فرابورس ایران طی دوره 1392 تا 1397 فرضیههای پژوهش بررسی شدند. توانایی مدیریت از مدل تحلیل پوششی دادهها (DEA) دمیرجیان و همکاران (2012) و بیشاعتمادی مدیریتی از طریق شاخص میزان سرمایهگذاری مازاد در داراییهای مدل احمد و دوئلمن (2013) محاسبه شد و حاکمیت شرکتی بوسیله مدل کاسل و همکاران (2012) برای هیئتمدیره و کمیته حسابرسی اندازهگیری شد.
یافتهها: طبق یافتههای پژوهش، توانایی مدیریت تاثیر منفی و معنادار بر رابطه بین بیشاعتمادی مدیریتی و حقالزحمه حسابرسی دارد. اما تاثیر هیئتمدیره و کمیته حسابرسی بر رابطه بین بیشاعتمادی مدیریتی و حقالزحمه حسابرسی معنادار نبودند.
نتیجهگیری: این پژوهش نشان داد که مدیران با توانایی بالا، به احتمال بیشتری قادر به کاهش ریسک حسابرسی هستند که حتی در شرکتهایی که اعتماد به نفس کاذب مدیریتی دارند نیز اینگونه است.
دانشافزایی: چون اعتمادبهنفس بیشازحد مدیریت ریسک تصمیمگیریهای بهینه را در شرکت بالا میبرد، لذا با بررسی تاثیر توانایی مدیریت و سازوکارهای حاکمیت شرکتی بر حقالزحمه حسابرسی در شرکتهای با مدیریت بیشاعتماد، این پژوهش دیدگاهی جدید را به ادبیات ویژگیهای مدیریت و روابط مدیریت با حسابرس از طریق حقالزحمه حسابرسی، اضافه میکند.
Purpose: Financial statements approved by the auditor are the most important source of information for investors. Therefore, determining the audit fee with the company management decision is very important. Management also has characteristics that are considered in negotiation for audit fees. The purpose of this study is to investigate the effect of managers’ ability and corporate governance mechanisms on the relationship between managerial overconfidence and audit fees.
Methods: The research hypotheses were tested by collecting data from 124 companies listed in Tehran Stock Exchange and Farabours during the period 2014-2019. Management ability was measured using Demirjian et al.’s (2012) Data Envelopment Analysis (DEA) model and managerial overconfidence was also measured through the index of excess investment in the assets of Ahmed and Duelman’s (2013) model and corporate governance was also measured by the model introduced by Cassell et al. (2012) for the board of directors and audit committee
Results: According to research findings, management ability has a negative and significant effect on the relationship between managerial overconfidence and audit fees. But the effect of the board of directors and audit committee on the relationship between managerial overconfidence and audit fees were not significant.
Conclusion: This study revealed that managers with higher ability are more likely to reduce the risk of auditing , even in firms with managerial confidence .
Contribution: Since management overconfidence increases the risk of optimal decisions in the company, therefore by examining the significant impact of management ability and corporate governance mechanisms on audit fees in companies with overconfident managers, this study adds a new perspective to the literature of management characteristics and management relationships with auditor through audit fees.
Machine summary:
برخي پژوهش ها، تاثير ضعف کنترل هاي داخلي و راهکارهاي آن و ويژگيهاي مديريتي را بر حق الزحمه حسابرسي مورد مجله علمي دانش حسابداري مالي، مقاله پژوهشي، دوره ٧- شماره (٣) ، پياپي ٢٦، پاييز ١٣٩٩؛ ٨٥-١١٠ بررسي قرار داده اند.
اين پژوهش به دنبال بررسي اثر توانايي مدير و سازوکارهاي حاکميت شرکتي (ويژگيهاي هيئت مديره شامل تعداد اعضا، استقلال اعضا و دوگانگي؛ ويژگيهاي کميته حسابرسي شامل تعداد اعضا، تخصص مالي اعضا و استقلال اعضا) واحد تجاري بر رابطه موجود بين حق الزحمه حسابرسي و بيش اعتمادي مديران است .
در کنار بررسي تاثير توانايي مديران ، از مهم ترين ارکان حاکميت شرکتي يعني هيئت مديره و کميته حسابرسي نيز براي مشخص کردن نقش آنها در رابطه بيش اعتمادي مديريتي و حق الزحمه حسابرسي استفاده شده است .
براي تاييد يا رد اين فرضيه ، ضريب متغير تعاملي توانايي مديريت و بيش اعتمادي در نظر گرفته ميشود که طبق يافته هاي نگاره ٥، ضريب ٠/٢٥٧٥- است و در سطح مجله علمي دانش حسابداري مالي، مقاله پژوهشي، دوره ٧- شماره (٣) ، پياپي ٢٦، پاييز ١٣٩٩؛ ٨٥-١١٠ معناداري ٥ درصد معنادار است لذا فرضيه اول اين پژوهش رد نميشود.
Andreou, Ehrlich and louca 5.
Jiraporn, Leelalai, & Tong 7.
Mitra, Jaggi, & Al-Hayale 11.
Dyreng, Hanlon, Maydew 25.
Chen, Gores, Nasev 28.
Working Paper, Available at SSRN: http://ssrn.
Duellman S, Hurwitz H, Sun Y (2015) Managerial overconfidence and audit fees.
(2019) Managerial overconfidence, ability, firm-governance and audit fees.